夜雨聆风我妈妈在2018年退休的时候，养老金的增长幅度还保持在5%左右，她非常高兴地认为自己遇到了一个好的时代。但是到了2023年，增长幅度降到了3．8%，她就开始抱怨说以后会不会越来越少。经过计算之后才知道自己的想法错了。
2018年她刚退休的时候，每月养老金为2800元，上涨5%就是140元；到了2023年，她的养老金已经涨到了3600元，这次上涨3．8%，也就是137元。从上面的数据可以看出，虽然涨幅降低了，但是拿到手的实际金额并没有减少多少，而且按照基数计算的话，现在的3%比当年的5%还要划算一些。
这时她才明白，涨得越多并不一定越好，要看基础。
基数大了，涨幅自然会降
我向她解释道，养老金增长幅度变小的原因是近几年来养老金基础数额已经提高了很多。比如说，在2005年的时候，全国企业退休人员每月平均养老金只有700元，如果上涨10%，也就是增加70元左右；而现在每月平均养老金达到三千多元了，即使只上涨3%，也达到了九十多块钱，比当年的10%还要多一些。
从深层次的角度来看，如果基数一直都很低的话，那么国家就不可能再继续降低养老金的增长速度了，这才是最危险的一个信号。而目前国家能够下调养老金增长幅度，也说明养老金基金池子还是可以承受得起的，基数也处于比较安全的状态之中。
妈妈听完之后点了点头，觉得这样想的话心里就比较踏实了。
为什么不能一直保持高涨幅
她又问到，为什么不能一直保持在5%或者6%的增长率呢？我说这是因为要从两个方面来看，一方面要考虑资金来源的问题，另一方面要考虑资金去向的问题。
养老金调整和经济增长、职工工资增长以及物价水平都有关系，在这两年里经济增长速度由以前的高速转为现在的中速，GDP增长率为5%左右，职工工资的增长速度也在减慢，因此养老金的增长率也不会再维持在一个较高的水平上。简单来说就是大环境变了，相应的养老金的增长率也要随之改变。
另外一方面，目前退休人员越来越多，但是缴纳养老保险的人数增长速度却在减缓，因此养老金的资金池压力越来越大。如果继续按照以前的增长幅度来增加的话，在不久之后就会出现资金短缺的情况，降低增长率可以给制度留出一定的调整时间，使它能够维持得更长一些。
听完之后妈妈叹气道，原来还有这么多原因。
晚退休的人其实不吃亏
妈妈还有一件很在意的事情是，她的同事们如果再晚几年退休的话，他们的工资增长幅度会降低，是不是也会受到损失呢？
我说这件事要反过来想，即早退休的人虽然赶上高增长期，但是起跑时基数小；而晚退休的人虽然增长率下降了，但是起跑时基数大，因为缴费时间长、缴费基数高，所以退休金一开始就比早退休的人多很多。
我给她举了一个例子，她的一个同事在2015年退休的时候，每月的养老金只有2200元，之后每年增长大约5%，到现在也就是3400元左右。另外一位2020年退休的同事，起始工资为3200元，即使每年只涨3%，现在也达到了3700多元。
听完之后妈妈才明白过来，原来那些晚下班的同事拿到的钱比自己还要多。
涨幅降了，但机制还在
我和妈妈说了，其实最重要的是有没有调仓机制，不管涨跌。
从2005年起，养老金每年都进行调整，并且每年都是固定的，即使增幅变小了，但是只要这个机制存在的话，那么就可以看出制度是稳定的。去其他国家看看没有这种机制的国家吧，退休金可能会好几年都不变，这才是真正的缩水。
妈妈点头表示赞同，这样想来心里也就踏实了。涨幅变小是为了以后更好地发展而做的准备，如果一直保持较高的涨幅，在短期内人们会感到很舒服，但是几年之后就没有足够的资金发放福利了。
基数要足够大，机制也要继续运转下去才是最重要的。