AI引爆光纤,下周持续看好

一、行业核心现状

央视财经证实，国产光纤迎来爆发，全球爆单、量价齐升，成为AI算力核心刚需。国内光纤产销量暴涨35%，海外出口增速超55%；G.657.A2光纤价格从去年32元/芯公里飙升至240元/芯公里，涨幅达650%。头部工厂订单排至明年一季度，产能拉满、库存见底，供需缺口持续扩大。

二级市场个股表现：天孚通信（300394）涨6.67%、中际旭创（300308）涨5.11%，长飞光纤（601869）小幅回调0.71%，板块整体受AI算力需求带动表现强势。

二、上涨核心逻辑

本轮光纤行情由AI算力需求主导，属于算力基建大周期。全球AI算力集群快速扩容，光纤作为算力传输核心“血管”需求激增。叠加国内传统基建与海外基建更新双重需求，行业库存快速消耗，量价同步走高。

三、产业链核心受益标的

1. 光棒/光纤一体化龙头：长飞光纤（601869）、亨通光电（600487）、中天科技（600522），掌握核心技术，直接受益量价齐升。
2. 上游原材料企业：菲利华（300395）、石英股份（603688），主营光棒核心原料，需求同步爆发。
3. 光模块企业：中际旭创（300308）、新易盛（002902）、天孚通信（300394），算力网络建设带动需求持续放量。

四、行情展望与提示

订单已排至明年一季度，未来多个季度供给仍偏紧，行业高景气有望延续。光纤供应链自主可控，无高端芯片卡脖子问题，长期受益AI算力建设。