今天的AI江湖,戏很多

A I · 深 度 观 察

今日重磅议题精选 · 2026年5月3日

深度分析 · 阅读约需13分钟

— 题 词 —被踢出局的那个、要放广告的那个、去买芯片的那个今天的AI江湖，戏很多
三条新闻，一个主角，一张正在变动的权力地图

今天这三条新闻，主角都是同一家公司——Anthropic。

第一条，它被五角大楼踢出局了，谷歌悄悄吃下大单；第二条，谷歌宣布Gemini要开始塞广告，顺带把整个大模型”免费时代”推向了倒计时；第三条，Anthropic决定自己去买芯片，因为它的服务器快撑不住了。

三条新闻，串起来就是一张AI行业正在发生的权力地图：有人在被挤压，有人在变现，有人在补短板。

Ⅰ  ·  A n t h r o p i c 被 五 角 大 楼 拉 黑

谷歌站在一旁笑着签了合同

AI安全 · 军事采购 · 商业博弈

先说结论：五角大楼最近和7家科技公司签了AI合作协议，名单里有SpaceX、OpenAI、谷歌、微软、英伟达、亚马逊……就是没有Anthropic。

为什么？因为Anthropic提了个要求：如果你们要用我的Claude，得同意在AI的军事用途上加安全护栏——不能用来做自主武器，不能用来搞大规模监控。

特朗普政府的回应是：不行。

然后Anthropic说：那我不干了。

然后五角大楼把Anthropic列为”供应链风险”——这个标签，过去只给过疑似跟外国敌对势力有关联的公司用。Anthropic被贴上这个标签，等于被变相踢出了政府采购市场。

值得一提的细节

就在事情闹得最僵的时候，Anthropic发布了Mythos模型——那个连NSA都震惊、能自动发现零日漏洞的东西。Dario Amodei随后被邀请去白宫开会，白宫重新打开了谈判的门。两边目前处于”边打官司边谈判”的微妙状态。

Anthropic当然不肯认，随即起诉，联邦法院上个月已经暂时叫停了五角大楼的相关举措。与此同时，超过30名来自OpenAI和谷歌的员工联名签署法庭陈述，支持Anthropic的立场——包括谷歌DeepMind的首席科学家Jeff Dean。

但支持归支持，谷歌这家公司本身，已经悄悄拿下了一个大单：为五角大楼300万名工作人员提供AI智能体服务。

“当两家主要公司互相缠斗，另一家公司就可以趁机进来，从他们的失误中学习，然后直接冲到顶端。”——PitchBook 分析师 Harrison Rolfes

深度拆解

这件事的本质，是AI行业第一次在”军事用途”这条线上发生了真实的商业代价。

Anthropic的立场不难理解——它一直把”负责任地开发AI”写在公司基因里，如果在最敏感的军事场景上妥协，等于把整个品牌逻辑推翻。但代价是实实在在的：它不仅失去了政府合同收入，还被贴上了”供应链风险”这个极具杀伤力的标签。

OpenAI和谷歌选择了另一条路——接受”合法用途”这一表述，让政府去定义边界。这条路赚到了合同，但也意味着把Claude没有的那部分使用权，交了出去。

最耐人寻味的是谷歌。它的员工在法庭上支持Anthropic，它的公司在合同上支持五角大楼。两件事同时发生，不矛盾——因为谷歌足够大，大到可以在同一场博弈里，同时站在两个位置上。

这场拉锯的结果将影响一个核心问题：未来AI是否会被分成”有底线版”和”无限制版”两个市场？如果是，谁来定义底线，谁来为底线买单——这将是未来几年AI治理最烫手的议题之一。

Ⅱ  ·  G e m i n i 要 塞 广 告 了

你以为的”免费AI”，账单迟早要来

商业化 · 广告 · AI变现

谷歌在最近的财报电话会议上说了一句很平静的话，但背后的含义一点都不平静：

Gemini将引入广告功能。移动端将是首批测试平台。

这件事之所以值得单独拎出来说，不是因为谷歌做了什么出格的事——恰恰相反，这极其符合谷歌的商业逻辑。谷歌是全球最大的数字广告商，把Gemini接入广告体系，对谷歌来说是迟早的事。

但对整个行业来说，这是一个信号：AI大模型的”免费时代”，正在进入倒计时。

31%谷歌占全球数字广告市场份额8%OpenAI广告收入占Q1总营收比例3500万单次大型模型迭代训练成本（美元）

OpenAI其实已经先动了——2025年底开始在ChatGPT里试点广告，今年一季度广告收入已占总营收的8%。谷歌的入场，意味着这条路从”OpenAI在试”变成了”行业在走”。

为什么AI公司迟早要靠广告？

训练一次大模型的成本动辄数千万美元，日常推理服务的算力消耗也是天文数字。订阅费覆盖不了成本，企业API赚的是B端的钱，但那十几亿免费用户——总得有人给他们”买单”。广告，是最现实的答案。

深度拆解

广告进入AI，至少会带来三个值得关注的变化。

第一，AI回答会不会被广告”污染”？这是用户最担心的问题。谷歌首席商务官说要”平衡商业变现与用户体验”——这话每家互联网公司做广告前都说过，之后发生了什么，大家有目共睹。当然，AI广告的形态不一定是横幅或弹窗，也可能是”推荐某个品牌的产品”或”在某类问题下优先呈现某些来源”。这种植入更隐蔽，也更难被用户识别。

第二，无广告的AI，会越来越贵。逻辑很简单：广告版免费，无广告版收费。现在的订阅制，可能只是过渡形态，未来的定价结构将更接近Spotify——免费但有广告，或者付费但纯净。

第三，这对Anthropic是一个机会。它目前没有广告收入，但它也没有广告带来的信任损耗。在AI广告化成为行业标配之后，”我们不投广告”可以成为一块非常有价值的差异化招牌——前提是它先活下去。

免费时代的终结，不是一声枪响，而是一连串看似平静的公告。谷歌这一步，只是在确认一件大家都知道但没人愿意说出口的事：这个世界没有免费的午餐，AI也不例外。

Ⅲ  ·  A n t h r o p i c 要 自 己 买 芯 片 了

因为它的服务器快被自己撑爆了

算力 · 供应链 · 战略布局

前两条新闻里，Anthropic都是”被动方”。第三条，它主动了。

据消息人士透露，Anthropic正在与一家英国AI芯片初创公司Fractile进行早期谈判，计划在对方2027年芯片量产后采购推理芯片。

背景很直接：Anthropic的销售额正在爆炸式增长，但服务器的算力正在被压垮。用户越来越多，推理请求越来越密集，现有的算力供给跟不上了。

这件事看起来只是一个”买芯片”的商业决策，但放在更大的背景下，它是AI行业一个正在加速的趋势——AI公司正在从”纯软件层”向”硬件层”延伸。

Fractile是什么公司？

英国初创，专注于AI推理加速芯片，定位是用更低功耗和成本实现大模型的高效推理——不是训练芯片（那是英伟达的主战场），而是模型跑起来之后的”执行芯片”。这个赛道相对较新，但随着大模型推理需求的爆炸性增长，正在变得越来越关键。

深度拆解

为什么Anthropic要去找一家英国小公司买芯片，而不是继续向英伟达采购？

因为英伟达的芯片根本买不够，也买不到。2026年，全球AI芯片需求严重供不应求，英伟达的H100和H200早就被各大云厂商提前锁定，小厂根本排不上队。找Fractile这样的新锐供应商，是在主流渠道之外开辟第二条补给线。

更深层的逻辑，是算力自主化。过去两年，AI公司的算力高度依赖云厂商——AWS、Azure、谷歌云。这种依赖有个隐患：云厂商既是你的基础设施提供商，又是你的竞争对手。微软投资OpenAI，亚马逊和谷歌投资Anthropic，表面上是合作，实质上各方都知道这关系有多微妙。

如果Anthropic能拿到自己的推理芯片，部分工作负载就可以从云厂商的服务器上迁移出来——这不仅是降本，更是减少对潜在竞争对手的战略依赖。

值得注意的是，2027年才量产，意味着这是一个两年期的布局。Anthropic在最困难的时候——被五角大楼拉黑、广告大战还没打——仍然在做两年后的硬件准备。这说明它并不认为自己快撑不下去，而是在为一个更大的未来卡位。

今天说了很多Anthropic，最后说句实话

今天三条新闻，Anthropic是贯穿始终的主角，但它的处境并不轻松：被政府拉黑、竞争对手开始用广告收割流量、自己的服务器快撑不住了。

但有意思的是——它是这三条新闻里唯一一个没有妥协的玩家。

军事用途，它不松口。

广告，它还没动。

芯片，它在自己想办法。

它未必能赢，但它是这场游戏里，目前为止最清楚自己在做什么的那一个。

这在AI行业，不是一件小事。

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