夜雨聆风大盘：指数今日防顺势调整；日内下方支撑位：4020点，横盘整理位：4070上下30个点区间，上方压力位：4120点
上周五又是恶心人的一天，全球大涨就大A绿。本以为昨天缩量上涨，市场卖盘应该没多少了，能有一波像样的顺势反弹，让5月有一个完美的收官，6月再去选择市场方向。可有心资金就是不想让某些板块涨，特别是芯片半导体，昨天相关稀缺材料好不容易涨了一波，今天又来带队杀跌。芯片拉一天杀一天，纯粹的玩弄人，愣是想把科技方向的人气给湮灭掉，想拉老登上位让人接货，其心可诛。这种板块市场波动特不正常，一涨一跌的行情，极度的落差化，不像人的正常行为能做出来，更像是ai在集中执行人的指令打压控盘某一个方向。内在控盘的想抑制科技方向过热，偷奸耍滑的主力更想要洗掉散户，它们自己好捡筹码。
说实话，你要说AI硬件过热还情有可原，光模块的易中天都抱团涨上了天，某队想控也控不了，手里筹码不够，外部共识太高；只能通过打压芯片半导体，因为手里有足够筹码，可以抑制一下它们过快上涨。要说芯片半导体现在才刚刚起势，产业逻辑都没有开始兑现，只是炒了一些个需求紧缺的方向，就被如此恶意控盘，真不知是有心想保护投资者应对6月份的危机；还是真的不希望广大散户赚钱，脱实向虚。
目前科技方向市场散户的共识是最高的，只要敢拉上去，就会有资金敢追，根本不愁接盘的；所谓的科技见顶阴谋论，机构都想跑路，把筹码抛给散户基本不成立。到了相应高位，市场有分岐，有机构进，就有机构出，这很正常；也只不过是换了一批主导控盘力量在里面左右互博，散户在跟风追涨杀跌中体无完肤。就目前国内的这帮主力机构没有一个是傻子，明白上面意图，顺势而为使劲的折腾，更何况当下还有量化利器在手，博弈短期差价，更是AI量化的强项。
回归指数，就目前大盘这走势，沪指大概率要回踩一下4000点，回补一下3991的缺口都不无可能；短期空头趋势已成，只差下破60日线和半年线的支撑，这一块守住还好；若是下破，会直奔4000点。深市相对安全一些，回调空间相对有限。截止收盘三市成交3.34万亿，中幅放量3535亿，缩量上涨，放量下跌，你要说没有相关主力机构跑路变现是不可能的，主要看跑的方向有没有承接才是关键。就比如半导体开盘杀跌放量起手，说明机构在跑路，尾盘低位略有放量，同时说明有部分承接资金低吸，只不是盘中砸的远比买的多，才能杀跌这么狠。
看盘：
1、关注早盘异动：一是观察集合竞价涨幅超过2%的板块；二是盘中看分时黄白线谁强谁弱；三是看早盘1小时市场是否放量；四是看市场板块打板和连板数量情况；五是盯短线精灵实时大单推动量价形态；六是盯活跃指标，如实时成交量、量比、换手率和买卖盘口。
2、关注连板情况，昨天市场首板有42家，二连板以上有9家，市场首板情绪最近大起大落，又腰折了，连板情绪继续保持，观察首板和连板晋级情况，是判断市场短线情绪强弱的重要指标。
3、关注资金龙头：以最新列表方式统计，中间间隔超3天以上不统计；2天2板仅限30cm和20cm上榜，其它10cm不计。
涨停天梯榜：
5天5板：香江控股、华电能源
4天4板：无
5天3板：华能蒙电
4天3板：步步高
3天3板：粤电力A、合锻智能
2天2板：无
主力净流入板块：
NO.1 【证金持股】获主力资金净流入55.39亿，板块内2股涨停，139股上涨。
NO.2 【太赫兹】获主力资金净流入34.23亿，板块内4股上涨。
NO.3 【跨境支付(CIPS)】获主力资金净流入27.66亿，板块内19股上涨。
热点：上周五日内领涨的方向是白酒，免税、电力、煤炭、零售、食品、以及大金融和超级品牌，还有地产基建的冲高回落；除了电力因为算电协同加持，其它这些传统老登的集体上涨异动，就是有心资金的想要高切低的表达，也是希望能让这帮老登缓口气，不至于跌跌不休。可惜的市场资金根本不买单，就算从科技方向出来了，也不会跟风去盘它们；而是在等科技跌到位了，继续去盘科技相关。除非有心资金能暴力拉升这帮老登50%以上的涨幅，才有可能让散户跟风炒一波短，要不然，没戏。
周末投资舆情热点：
1）PCB：Rubin物料清单拆解显示，PCB成为价值增幅最显著的下游零部件，较上一代GB300机架大涨233%。
2）绿色算力：全国首个绿色算力全栈 AI 平台上线，“十五五”算力用电年均新增 1000 亿度 +，利好绿电、储能、液冷。
3）超硬材料：近期，金刚石铜复合材料在郑州超算中心实现规模化应用，并使得芯片模组传热能力提升80%。
4）超级电容：AIDC算力密度跃迁驱动供电架构变革，超级电容成为结构性必需品。
5）MLCC：Rubin物料清单拆解显示，MLCC在VR200机架中的价值量达4320美元，较GB300的1530美元暴增182%。
消息：
1、丁向群任国家金融监督管理总局党委书记。
2、全国首个绿色算力全栈AI平台在呼和浩特正式上线。
3、四部门：提升全民人工智能素养，包括强化人工智能赋能教育、加快人工智能人才培育、深化人工智能普及应用。
4、国家网信办等五部门联合公布《互联网信息内容多渠道分发服务管理规定》。
5、财政部：1-4月全国国有企业营业总收入同比下降0.5%，利润总额同比增长1.9%。
6、中证协规范券商跨境数据流动，香港子公司数据出入境实施分类管控。
7、中央网信办启动专项行动，即日起，在全国范围内启动为期2个月的“清朗·优化营商网络环境，整治恶意炒作涉企信息”专项行动。
8、整治“内卷式”竞争，市场监管总局部署开展打击劣质低价专项行动。
9、北京太空算力产业创新中心即将成立，国电高科将发布“天启星座”未来规划。
10、新能源汽车高压电磁扁线产品爆单，订单已经排到2027年下半年。
11、一季度，我国集成电路出口724.7亿美元，同比增长77.5%，其中存储器产品出口459.9亿美元，同比增长174.2%。存储器产品出口激增也传导至供应链服务环节，今年以来公司内存出口相关的业务订单量翻了一倍，单笔货值过亿元的大单明显增多。
12、六一儿童节临近，玩具消费市场迎来旺季。浙江义乌共有玩具市场经营户3000多家，相关产品远销200多个国家和地区。数据显示，今年1-4月，义乌市玩具出口82.7亿元，同比增长11.6%。在义乌全球数贸中心， AI智能玩具凭借互动性、趣味性与教育性，吸引了不少消费者。市场端的热销，也带动了上游玩具生产企业的订单，近段时间多家玩具企业抢抓“宝贝经济”商机，开足马力赶制订单。
11、驻欧盟使团团长：中方希望欧方相向而行，通过对话协商解决双方间的经贸分歧摩擦。
关注：两市连板数，这是市场资金热度，热度聚焦就是人气所在，有人气在的地方，一般都有强烈的赚钱效应。
投资方向上依旧聚焦在政策催化、业绩利好、涨价题材这三条。
涨价最新题材有：重点聚焦梳理2026年Q2季度涨价方向。
强涨价主线-首选：AI算力链（存储：DRAM/NAND、HBM，电子布、覆铜板、光模块、AI服务器、光纤光缆），战略金属（黄金、白银、钨、锑、锗、稀土、锂、铜、铝），能源化工（原油、天然气、甲醇、硫磺、磷化工、烧碱），原料药（维生素A/E、泛酸钙、青霉素类、肝素、氨基酸）
潜在催化-次选：氟化工（氢氟酸、R32/R134a、三代制冷剂、六氟磷酸锂）、农药 / 化肥（草甘膦、尿素、磷酸二铵、黄磷、热法磷酸）、橡胶 / 轮胎（天然橡胶、合成橡胶、炭黑），半导体材料（六氟化钨、氦气、特种气体、光刻胶）、硫磺、钛白粉、分散染料、草甘膦、电解液（六氟磷酸锂企稳）
可观察方向-备选：光伏材料（多晶硅、工业硅、有机硅、EVA、POE），民生刚需（粮食、蔬菜、食用油、生猪、禽蛋、日用品），建材 / 地产链（水泥、玻璃、钛白粉、石膏板、钢材），医药（特色原料药、高壁垒中成药、创新药）
业绩利好预期有：2026年一季度A股整体业绩显著回暖，截至4月30日，5503家A股公司完成一季报披露，有2846家公司净利润同比增长，超七成公司实现盈利，其中真正的增幅超100%的也有824家；另有79家公司净利润增幅超过10倍，14家超过40倍，展现出了惊人的爆发力。市场增长高度集中于AI算力、新能源材料及稀有能源金属等新兴赛道。科创板净利润同比增速达209.03%，连续两个季度高增长，而北证A股净利润同比下降14.79%，呈现明显结构性分化。综合来看：其中超预期主要由三大产业方向驱动：1）新质生产力--AI算力及半导体产业链；2）涨价与供需--有色金属及上游资源；3）复苏与需求--新能源及储能锂电。
政策催化最新有：人工智能+，绿色算力，太空算力。市场热点为黄仁勋月底已预告 “超越现有 Grace Blackwell 与 Vera Rubin 架构” 的新品，将在6月1日台北GTC Taipei 2026大会。可持续关注年度政策催化题材有新质生产力和深空、深海、深地经济，以及低空经济和数字经济。
龙虎榜：
精选龙虎榜首板个股
晋控电力 000767：深股通，机构，章盟主，紫阳东路，T王和其它未知席位进场，合计净买入：3.56亿，均有所倒手，综合买大于卖，巨额成交上龙虎榜；首板上涨逻辑是辅助服务+国企改革+火电+新能源，可关注。
东百集团 600693：沪股通，量化基金，量化打板和其它未知席位进场，合计净买入：1.05亿，无倒手，T王有净卖，巨额成交上龙虎榜；首板上涨逻辑零售+京东资产收购+首店经济，可关注。
备注：首板龙虎榜个股仅供参考，不做任何投资建议
新股申购：
金戈新材（建议申购）申购代码920083，发行价格9.65元，发行市盈率14.99倍，行业市盈率22.13倍，公司主营功能性材料研发、生产和销售。
转债申购：
盛德转债（建议申购） 正股盛德鑫泰，公司主营小口径高压锅炉。发债规模：4.05亿，债券评级：A+，转股价值：103.39元，预期转债上市当天价格为200元左右。
调研公告：摘选较为重要的机构调研和公告利好，以及互动平台精选。
欣旺达：已量产达到10000毫安的手机电池
宝丽迪：公司COFs产品在某些吸附除酸领域确实有吨级验证订单
新易盛：1.6T光模块订单情况良好，预计今年出货量将处于增长趋势
TCL科技：拟8.45亿元收购中环领先2.37%股权
金徽股份：拟以现金2.88亿元收购德源矿业100%股权
翔港科技：拟募资不超4.78亿元用于彩盒包装扩产等项目
万隆光电：拟收购中控信息100%股份，交易价格23.25亿元
奥飞数据：全资子公司拟4.87亿元收购控股子公司少数股东股权
东方雨虹：控股子公司拟约5.42亿元收购印尼两家公司55%股权
中国巨石：拟对巨石淮安增资8亿元，加快推动电子级玻纤项目建设
山高环能：拟5000万元收购衡阳桑德65%股权，扩大餐厨垃圾处理能力
电投绿能：拟12.42亿元投资建设贵州纳雍县水东金子20万千瓦风电项目
中富电路：拟定增募资不超8.5亿元，用于鹤山中富AI用PCB产线改扩建项目等
嘉美包装：要约收购期限届满 股票自6月1日起停牌
艾德生物：筹划控制权变更事项 股票停牌
大金重工：签署约20.5亿元散货船建造合同
亨通光电：拟分拆子公司亨通华海至科创板上市
耐普矿机：与紫金矿业签订三年期战略合作协议
佳禾智能：投资布局了上游芯片方案服务商物奇微
杭电股份：一季度光通信业务营收占当期总营收的8.47%
宁波远洋：拟投资建造4+2艘集装箱船并签署战略合作框架协议
风华高科：将根据自身规划并结合市场需求合理规划MLCC产能
芯联集成：4500V超高压IGBT产品进入大范围推广和大规模量产阶段
浙大网新：ZH12数据中心第3个模块签署服务合同，预计总收入4.48亿元
联泓新科：参股公司绵阳达高特主要生产BCB单体，可用于PCB、先进封装等领域
麦捷科技：Bias-Tee模块、磁珠和电感等相关产品已经直接或间接供货光模块客户
大族数控：CCD六轴独立机械钻孔机已通过下一代AI服务器PCB认证并在多家龙头企业量产
博杰股份：子公司奥德维高速叠层机和测试机适用于AI服务器领域高端MLCC生产制造和检测
中国建筑：近期获得113.6亿元高速公路项目，且与子企业联合体中标159亿元高速公路特许经营项目
精测电子：控股子公司近期累计签订5.16亿元半导体量检测设备销售合同，应用场景为先进存储等领域
增持回购：
石头科技：控股股东提议3亿元至4亿元回购股份
东方盛虹：控股股东及其一致行动人4月17日至5月28日合计增持6361.57万股
备注：市场消息和数据截至昨晚9点左右。
