AI+,还要涨一倍~~~

又到天桥底下说书时间。

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放假了，提前发。

上周散户仓位76.80%，较上周上升0.4%。

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我写文章这会，估计除了五粮液之外，其它稍微能有听过名称的上市公司基本已经出了财报。像往常，如果一家企业没有按时披露财报，一般就是那种财务有问题或者经营有问题才有这样的情况。

随着财报的落地，市场的走势，其实也最终给出了答案。个人的几点感受：

1、从风格上来看，依然是科技强势，特别是与AI相关的方向，轮动强势中。前面有CPO，当前则是各种算力芯片。

2、消费板块，其实有分化。白酒和非白酒，业绩有明显的分化。

食品饮料中的非白酒方向，其实业绩并没有那么差，可以看出有不少已经走出困境，业绩拐点已经出现。

白酒这一波，虽然业绩差，但我个人看法，业绩出清还不够彻底，烂得不够彻底。就一季度而言，出现腰斩的方向并没有，更多是20%左右的下跌。

PS：其实有可能五粮液倒是放得开，一次性来个大洗澡，这反而是好的。

这其中还是白酒财报可以调节的原因。

前几年，整个消费板块中，非白酒的成份其实业绩提前调整。但是，白酒行业由于前些年的高景气度，其可以凭借强势地位向经销商压货，这就让其报表显示得更加华丽。但是，旧账终究是要还的。现在其它方向是已经在报表业绩端好转，而白酒可能才在近半年报表端显得难堪。

从当前一季度出来的情况看，业绩差，但似乎也没有一次性出清。我记得上一个周期，白酒业绩烂，当时前后是得两年之久，而这一次是其实还不到一年，所以，这个底部应该还是比较漫长。

过去，这段时间，还是偶尔会增加筹码博弈白酒是否能在一季度报出来有机会阶段企稳。现在看走势，似乎情况不太友好。

左侧，机构一般做不来，他们都在等右侧。这一次博弈失败。那么，这个右侧，有可能得延续到三季度的时候看看中秋，国庆的情况了。

毕竟，白酒是有淡旺季的，春节，中秋国庆，就这么一回事。

以前是白酒板块，带着大家向上冲。这一波节奏只能是反过来，非白酒板块是较白酒板块提前企稳。

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当然，科技方向，我今天看到一家机构写的报告，从其估值的逻辑来看，当前科技有可能还没进入疯狂的时刻，并且其认为远未到泡沫时刻。

其用的是PEG的角度来估值。

当前PEG值是0.9,而以往牛市，主线方向可能会干到2-3倍的PEG数值，也就是可能还有1-2倍的涨幅。

这个方向讲的是AI+方向。

如果真能实现上述那种情况，那称得上极端。

可以理解，情绪上来，都是人有多大胆，地有多大产，未来极端时。

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其实，这些年，总是各种结构化而且是极端的行情，在我看来，经常是冰火两重天，这是常态。

最重要的是找到自己适合的方法。

否则，你会认为拿着消费，非常难受。

同样的可能，你拿着科技是爽，但有可能是迷失自我。

今天，我开车回来的路上，想到的内容分享给大家。

资本市场的涨跌波动，一般人扛不住。总结可以不翻车的方向，抱国家队或者机构的大腿，有如下几个方向:

1.核心宽基指数，指数基金已成为国家队调整整个市场节奏的重要工具。

2.红利资产这块是保险资金作为底仓配置的重要方向。

3.黄金，大家可以看到我们的央妈一直在增持。

4.债券的作为一个国家信用的一个方向，央妈她肯定会兜底。

这些都是抱大腿的方向，求不翻车，适合普通人。而不管是科技、消费还是其它行业，都有可能不是你我能驾驭的。

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今天，场外基金出手两笔。

一笔是多元资产配置，常规性定投。预计投50万，目前已经投了11万。

另一笔，是见黄金持续几天下跌，所以加多了一笔定投。本来投的时候还是绿的，万万没想到买进去后强势翻红。

但是，这并没有关系，长期配置，不差这点成本。

黄金也计划在场外组合中配置50万，但目前场外组合仅配置了几万块。这块是场外资产配置组合不完善之处。但是，最近想通了，所以在逐步择机加强黄金这一块的配置。

有兴趣定投场外基金的朋友，可以添加下述助理微信号，邀请进群后，当成一个交流的地方，慢慢了解。

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看完文章多多点赞!

一切还是辣么Perfect！

基金从业编号:P1003602100005。风险提示:本文如涉个股和基金，仅为市场描述，所有内容均不构成任何投资建议，请务必独立判断。市场有风险，投资须谨慎。