豆包手机(未来AI 手机)研究发现几个有意思的公司

前言：豆包和中兴努比亚合作机型 Nubia M153 是系统级 AI 助手工程样机（豆包手机助手），2025 年 12 月首发 3 万台当日售罄，原价 3499 元二手最高炒至近万元。豆包拥有 OS 底层权限，可跨 APP 自动比价、领券、跳过开屏广告、一键跨平台下单，瓦解微信、淘宝、拼多多等超级 APP 依靠用户停留时长、广告分成、平台佣金的盈利模式，平台通过风控弹窗、禁止登录进行权限封锁，豆包手机一代被很多APP封杀。

一、手机“灵魂论”，下一个小康股份（赛力斯）是谁？

在华为的扶持下，东风小康（张兴海的创业史非常传奇，前期抱紧东风大腿，推出爆款车型东风小康；成败都是它，时代不同而已，只靠“东风小康”这个车型，电动化时代基本要凉凉。后期靠华为，夺下智能汽车的头筹）。手机行业也在这个变更的端口（从智能时代走向AI时代）。

豆包中兴合作的一代AI原生手机，刚面世不久，就遭到了各大厂商的集体封杀。但这未必是坏事，这恰恰说明硬件商和软件商感受到了切实的危机感。当然，这种封杀并不能阻止AI手机的发展趋势。未来，手机的AI化必将为我们的生活带来巨大的便利，这是一个不可逆转的大趋势。

接下来，我们不妨盘点一下各大手机厂商在这场AI浪潮中面临的机遇与挑战。就像当年汽车行业的赛力斯一样，每一次行业变革都是“穷小子”逆袭翻身的绝佳机会，关键在于谁能敏锐地抓住它。

目前来看，华为、小米等头部厂商市占率较高，肯定不会轻易开放底层系统；而苹果由于受限于国内政策，很多AI功能在国内市场是被阉割的，同样受到限制。在这样的背景下，豆包最早选择与中兴合作就显得意味深长——中兴有望借此契机，在手机领域重新创造辉煌。

虽然这场战争还处于初期，最终胜负尚未定论，但无论是豆包还是中兴，都已经投入了数千人规模的研发团队在打磨智能手机系统，付出了巨大心血，未来必定会结出硕果。此外，网络上也有传言称，三季度可能会推出豆包手机二代。今天我们就提前拆解一下豆包手机二代，看看有哪些产业链公司将因此受益。

二、中兴通讯（000063）：整机 ODM、努比亚母公司（持股 78.33%），硬件定义、直接受益；中兴已经是一个很大的公司，非常厉害的公司，授权发明专利4.5 万件以上，这个超越99%的公司，能比的就那么几家。5G建设饱和，6G推荐缓慢；导致其核心业务运营商网络收入下降，但其在光通讯，卫星载荷领域的技术储备，比很多炒概念的公司强太多。回归到这次合作，未来三季度会推出第二代豆包-努比亚手机，你希望拥有一台吗？

以下是豆包生成的字节跳动的投入，可能有不准确，欢迎大家指正；共同探讨逻辑基础：

一、人力投入（三方合计近 3000 人，全网调研公开数据）

1、字节豆包团队（Ocean 硬件 + 豆包大模型事业部）：1100 人 +

1.大模型算法团队 600 人：负责端侧大模型裁剪、本地 Agent 跨应用指令逻辑、系统权限调度、云端模型蒸馏优化，从通用大模型拆解适配手机硬件算力；

2.Ocean 硬件 & OS 交互研发 400 人：整合原锤子、PICO、字节智能硬件工程师，主攻手机底层适配、AI 按键交互、系统底层对接安卓框架；

3.产品 + 测试 + 生态落地 100 人：场景打磨、上万条日常指令实测、对接第三方 APP 适配调试。

2、中兴通讯终端事业部：900 人

1.底层系统研发 550 人：基于中兴自研 OBric UI 深度定制系统签名权限，打通安卓底层高权限，解决跨 APP 操作的系统壁垒；依托中兴数万通信研发人员的技术储备，抽调基带、功耗优化工程师；

2.供应链 & 项目管理 350 人：芯片采购、屏幕 / 电池定制、整机功耗调校、运营商渠道适配。

3、努比亚（中兴全资子公司，整机落地主体）：850 人

1.硬件结构、ID 设计 320 人：M153 机身、专属 AI 实体按键、6000mAh 电池堆叠、整机散热设计；

2.整机测试、产线适配 430 人：硬件可靠性、大模型满载功耗实测、自有工厂产线改造；

3.市场 & 售后 100 人：样机发售、开发者运营、二代机型市场调研。

4、配套合作方（中科创达）：近 1000 人专项配套研发

负责系统内核优化、大模型硬件协同适配，补足三方系统底层短板，是项目隐性人力投入。

数千人，认真打磨技术，创造新的产品；这类型的公司是真正未来把技术创造成产品，让产品改变生活；公司自然能够成长。

二、AI手机和普通智能手机的变量点

✅必变硬件：骁龙旗舰芯片 (NPU)+16G 大内存 + LTPO 自适应屏 + 6000mAh + 无线充 + 全 OIS 三摄

✅独有硬件：独立 AI 实体按键、屏幕视觉采集硬件

✅软件质变：系统级底层大模型（能自动控全机）vs APP 级 AI（只能在软件内使用）

解读一下，芯片更强（用的高通的，我们就不解析了），

屏幕需要更新：普通屏 =单向数据通道（GPU→屏幕烧掉数据）；豆包（AI手机）定制屏 =双向分流通道（GPU 一路点亮屏幕、一路分流画面给 AI）

普通屏为了软件无障碍读屏，必须全程维持60Hz 以上刷新保证截屏可用，耗电居高不下；定制屏硬件旁路读屏独立走 DDI 分流通道，前台屏幕随便降到 1/24/30Hz 省电，不影响后台 AI 画面采集，省电 + AI 常驻两不误。

二代新机规划：京东方 + 维信诺双批量供货。

京东方市值2278亿元，维信诺市值只有118亿元；维信诺市值这么小，怎么在这么一个高资本支出的行业坐上二供？

这个行业壁垒很高，能做的就韩国三星/LG，和我们的几家工厂。

8.6 代基板：2600mm × 2250mm（2.6m×2.25m 超大玻璃母板）

6 代线 G6：1500mm×1850mm

8.6 代基板裁切拆分（一块大板怎么切屏幕）

1.笔记本OLED（13/14 寸）：一块 8.6 代大板 ≈ 36 片笔记本屏

2.平板11 寸：≈45 片

3.手机屏（6.7 英寸手机）：一块 8.6 代能切 120～140 片手机屏

4.27 寸显示器：12 片、32 寸电视：8 片

反观6 代线（G6）：一块6 代玻璃只能切35～40 片 6.7 寸手机，

技术优略势对比

FMM 蒸镀：现在全价位旗舰最优，贵、材料浪费；FMM 路线受 Invar 金属原料物理上限锁死 PPI、且高端被日企卡脖子。

ViP 光刻：高端定制屏下手机最优，投资偏高；全程不用 Invar 殷瓦合金、不用 DNP 日系 FMM 掩膜板（ViP 三者里唯一不依赖海外特殊金属原料）大屏幕还未量产实现，良率未知。若良率比较低，对公司打击比较大。

印刷 IJP：未来中端手机 + 大屏最优，现在受蓝光束缚，渐进替代。可溶性蓝光寿命短板：量产溶液蓝光寿命仅 5500~7000h，远低于 FMM 小分子 12000h，高亮度旗舰机容易烧屏，红绿光已经达标，蓝光要等磷光墨水 2027~2028 量产突破；

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