夜雨聆风2026年最暴力的涨价逻辑，藏在一块你从没听过的"布"里。
AI服务器PCB层数动辄20到30层，是传统服务器的3到5倍，电子布消耗同比例暴增。而且必须用低介电、低损耗的特种布，单价是普通布的十几倍。据媒体报道，电子布6月初已完成年内第五轮提价，均价7.4元/米，较2025年三季度低点涨幅100%。涨价从季度调变成月月涨，库存不足10天。
缺口还在恶化。中信证券测算，Low DK二代和Low CTE特种布供需缺口将扩大至20%，价格有望翻倍以上。华泰证券更直白：企业现在扩产，2026年内也缓解不了。高端电子布织布机被日本垄断，订单排到2027年下半年，交付最少两年。这不是周期性的"紧一紧"，是结构性的"造不出来"。
这轮行情和2023年光模块如出一辙：AI算力最大的卡脖子环节，供不应求，价格暴涨，走出十倍龙头。6月15到17日，Wind玻璃纤维指数三天暴涨超25%，中国巨石、中材科技涨停创历史新高。
逻辑够硬，数据够炸。真金白银砸到龙头业绩上了，往下看。
在梳理核心企业之前，先和大家声明，本文所有内容仅为行业数据分析，不作任何投资建议。
第五名中材科技
一季报：营收68.54亿，净利5.07亿，同比+40.15%
技术壁垒全板块最高。国内唯一覆盖一代到三代低介电布，三代Q布已获国际顶级AI芯片企业认证。5条特种布满产，玻纤毛利率飙升11.8个百分点。6月17日涨停创新高。
第四名光远新材
一季报：营收8.43亿，扣非净利3.44亿（IPO阶段）
电子布赛道最炸的新面孔。6月18日创业板IPO获受理，拟募资36亿，22.5亿砸向高端低介电布和电子纱。2025年净利5亿，Q1扣非就干了3.44亿，一旦上市就是最纯正的电子布新股。
第三名中国巨石
一季报：营收52.82亿，净利12.67亿，同比+73.48%
全球玻纤龙头，季赚12.67亿在A股材料板块排得上号。电子布销量2025年突破10.62亿米创历史新高，淮安3.9亿米高端产线今年投产，低介电纱已过英伟达认证。6月17日涨停创新高。
第二名国际复材
一季报：营收22.15亿，净利2.70亿，同比暴增412.94%！
一季度干完了2025全年利润，增速全板块第一。电子布产能行业第三，2026年释放10万吨以上，推进年产3600万米高频高速布项目。机构一致预期全年净利13到16亿，同比暴增近4倍。
第一名宏和科技⭐
一季报：营收4.42亿，净利1.40亿，同比暴增354.22%！2025全年净利暴增785.55%！
全板块最纯正、壁垒最高。极薄布国内唯一批量，二代低介电量产通过国际客户认证。特种布毛利率60%以上，普通布才31.4%，卖一米特种布顶两米普通布。
Q1净利已干到2025全年的七成。更狠的是：354%增速建立在去年785%高基数上，增长远未见顶。特种布出货占比逐季爬坡，Q2利润弹性还没释放，市场定价大概率还不够。
【文末彩蛋】
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