A股的AI主题ETF有哪些?怎么选? | 千承家族办公室

今天聊聊 AI主题ETF 。

ETF是个极其好的投资工具。很多高净值家庭其实有些忽略了。

简单来说，通过ETF基本可以实现你的所有的资产配置诉求：

如何挑选ETF？ | 千承家族办公室

全球资产配置：不同类型的投资者适合投什么ETF？ | 千承家族办公室

如何用ETF给自己打造一份“现金流”策略？ | 千承家族办公室

目前市场上被广泛跟踪的人工智能指数主要有六个：

中证人工智能主题指数（简称“CS人工智”，代码：930713）

中证人工智能产业指数（简称“人工智能”，代码：931071）

中证沪深港人工智能指数（简称“SHS人工智能50”，代码：931487）

上证科创板人工智能指数（简称“科创AI”，代码：950180）

国证创业板人工智能指数（简称“创业板AI”，代码：970070）

中证科创创业人工智能指数（简称“科创创业AI”，代码：932456）

我们重点看看AI主题ETF。这些ETF很多都是锚定某个具体指数，投资一揽子股票。

A股市场上有多种AI主题ETF，主要覆盖全市场、科创板、创业板以及算力、软件等细分方向。

我们简单盘点一下。

 1.全市场AI主题ETF（覆盖全产业链）

这类ETF主要跟踪中证人工智能主题指数（简称“CS人工智”，代码：930713），覆盖算力、算法、应用全产业链。

常见的有几个：

平安AIETF（512930）：紧密跟踪中证人工智能主题指数。

易方达AIETF（159819）：规模大（约222亿元）、流动性好，全产业链布局。

华夏AIETF（515070）：聚焦光模块、半导体等算力硬科技。

华富中证人工智能产业ETF（515980）：侧重AI业务占比高、成长性强的标的，应用端权重约40%。

 2. 科创板AI主题ETF

这类ETF跟踪上证科创板人工智能指数（简称“科创AI”，代码：950180），仅从科创板选取30只核心标的，聚焦硬科技。

科创AIETF华夏（589010）：跟踪科创板AI指数，聚焦AI基础资源与技术公司。

易方达科创AI ETF（588730）：聚焦科创板算力/芯片龙头（如寒武纪）。

广发科创AI ETF（588760）：同指数，科创板AI专精特新标的。

科创AIETF博时（588790）：跟踪科创AI指数，近期资金流入显著。

汇添富上证科创板人工智能ETF发起式联接A（026654）：场外联接基金，成分股高度集中（前十大权重约70%）。

 3. 创业板AI主题ETF

这类ETF跟踪中证科创创业人工智能指数（简称“科创创业AI”，代码：932456），成分股均为创业板标的，具备20%涨跌幅的高弹性。

创业板AIETF华夏（159381）：光模块/CPO权重高（约57%），综合费率低（0.20%），适合追求高弹性的投资者。

国泰创业板人工智能ETF（159388）：覆盖AI全产业链，创业板属性带来高弹性，但波动也较大。

创业板人工智能ETF南方（159382）：主要投资创业板人工智能相关证券。

 4. 细分赛道AI主题ETF

软件ETF汇添富（159590）：覆盖AI应用、软件服务。

云计算ETF华夏（516630）：聚焦算力、数据中心、AI服务器。

大数据ETF（515400）：聚焦数据要素、AI训练数据。

计算机ETF（512720）：跟踪CS计算机指数，覆盖计算机硬件、软件、信息技术服务全产业链，与AI应用紧密相关。

市场上还有一些跨市场AI主题ETF，比如：

人工智能50 ETF（517800）：跟踪中证沪港深AI50指数，覆盖A股+港股AI龙头（如腾讯、百度）。

选择的时候，应该根据你的具体需求来做选择。

求稳+流动性：可选512930、159819。

求高弹性：可选159381（创业板）、589010（科创板）。

偏算力/光模块：可选159381、515070。

偏应用/软件：可选159590。

布局港股AI生态：可选517800。

所以问题来了：

如何选择最适合你自己的AI主题ETF。

没有最好的AI ETF，只有最适合你投资画像和风险偏好的选择。

选择前，请先问自己三个问题：我的投资目标是长期成长还是短期交易？我能承受多大的波动？我对AI哪个环节最有信心？

回答清楚后，我们继续：

 如果你是个追求稳健、希望分享行业整体红利的投资者（尤其是新手）：

核心建议是“买行业β”。

你更适合选择覆盖全产业链的全市场AI主题ETF，例如易方达AIETF(159819)或平安AIETF(512930)。

这类产品持仓相对分散，波动性低于单一赛道，能平滑部分风险，是参与AI大趋势的“标准件”和基础压舱石，流动性也通常较好。

 如果你是个能承受较高波动、追求超额收益的进取型投资者或赛道轮动者：

关键在于“买赛道α”。

你应根据对细分产业的独立判断进行精准下注。若强烈看好算力基础设施（如光模块、AI服务器），可关注高弹性的创业板AIETF华夏(159381)；

若笃定AI应用软件将率先爆发，那么软件ETF汇添富(159590)是更直接的工具。通过细分赛道ETF，可以将正确的产业判断最大化地转化为投资收益。

 如果你是个坚信硬科技、愿意长期陪伴高研发企业的科技信仰者：

策略是“买硬核创新”。

科创板AI主题ETF（如科创AIETF华夏(589010)）是核心选择。

它们聚焦于AI芯片、算法等领域的本土先锋企业，长期成长空间广阔，但同样伴随显著的盈利波动和股价起伏，更适合采用长期定投的方式参与。

 如果你是个希望优化整体投资组合的配置型投资者，目标在于“买稀缺互补”，以实现分散化。

建议关注跨市场AI主题ETF，例如人工智能50 ETF(517800)。

它同时覆盖A股与港股，将百度、腾讯等拥有庞大应用场景的互联网巨头纳入其中，与A股偏硬件的AI龙头形成生态互补，能有效分散单一市场的估值风险。

 如果你是个注重交易效率与成本的短线交易者：

首要原则是“买流动性”。

应选择规模巨大、成交活跃的产品，例如易方达AIETF(159819)。这类ETF的买卖价差小，冲击成本低，能为频繁交易提供更好的工具性支持。

以上就是大致的选择方式。

对于有一定资产规模的投资者，可采用 “核心-卫星”策略。将大部分资金配置于一只全市场AI ETF作为长期持有的核心仓位，同时用小部分资金配置细分赛道ETF作为卫星仓位，根据产业周期进行动态调整。

无论选择何种工具，都必须清醒认识AI行业的高波动性、技术路径风险和估值风险，通过定投等方式管理成本，保持长期视角，才能用好这个工具。

 拿不准的话，问问我们。